出差终于结束了，老局刚从上海AWE展会回来，现在就在高铁给大家做个汇报。
过去几天，我泡在上海AWE这个亚洲最大的家电与消费电子展里，走遍了几乎所有主流厂商的展台。这么一通折腾下来，我有一个前所未有的强烈感受——家电行业恐怕很快就要变天了，因为“传统已死，AI当立”——那个以精工制造为主旋律的产业时代，正在肉眼可见地走向终结。
该说不说，家电行业真的很有意思，因为这个行业的核心叙事，过去几十年一直都是硬件——更高效的压缩机、更精密的电机、更低的能耗比。
这条路走了几十年，也确实走出了成果：以空调压缩机为例，转子式压缩机的容积效率、机械效率、电机效率已普遍提升至90%至95%以上，进一步突破的空间正在急剧收窄。
已经逼近物理极限了，神仙来了也没什么提升空间。
冰箱、洗衣机同样如此，各大品牌的旗舰硬件参数高度趋同，消费者从规格表上已经很难感受到代际差异。
既然性能上大差不差，那唯一能显出差异的地方就是定价了。因此，这种“硬件性能内卷”的终点，往往指向全行业惨烈的价格战
更准确地说，应该是中国厂商的价格战。
原因也很简单，因为西屋、博世、美诺这些欧美巨头在这一块的故事讲得比我们好，同样是冰箱，海尔卡萨帝的顶配也就不到三万人民币，美诺的中端款就敢要四万多——他们可以开出一个高高在上的价格，而中国企业却只能彼此之间杀红了眼。
更可怕的是，恶性竞争蔓延开来，侵蚀的是企业的利润，进而会削弱研发能力，最终让整个行业陷入“量增价不增”的困境——销量年年创纪录，但赚到的钱却越来越薄。
这种困境已经直接反映在资本市场上。
同样是家电企业，那些在软件能力、生态布局和AI叙事上走得更快的厂商，估值体系正在悄悄切换——从传统制造业的定价逻辑，向科技公司靠拢。PE倍数的差距，可以相差数倍乃至十倍以上。
这背后的逻辑并不复杂。
传统制造业的估值，锚定的是产能、规模和利润率，这些都是有天花板的。而科技公司的估值，锚定的是生态、数据和未来的想象空间——理论上可以无限延伸。
当一家家电企业开始被市场认为“它不只是在卖硬件”，大家对它的想象就会发生质变，而不只是量变。
资本市场的分歧，本质上是对一个问题的不同判断：这家公司的护城河，是一条已经快被填平的技术壕沟，还是一个正在越挖越深的数据与生态体系？前者对应的是存量竞争的焦虑，后者对应的是增量叙事的溢价。投资者愿意为后者付出更高的价格，因为他们买的不是今天的利润，而是明天的入口。
从这个角度来看，家电AI不只是一个产品问题，更是一个战略问题。谁先在用户家里建立起真正有价值的AI体验，谁就先拿到了数据、拿到了关系、拿到了下一轮竞争的筹码。
事到如今，答案已经越来越清晰——AI已经是家电行业唯一确定的增长方向。
中国家电企业对AI有多狂热？
在AWE的展厅里待久了，会慢慢感受到一种微妙的变化——不是某一款产品有多惊艳，而是你和这些机器之间的关系，正在悄悄变得不一样。
先从厨房说起。
方太展台上有一套智能烟灶套装，让我停留了一会儿。
它的逻辑很简单：你在显示屏上选择今晚想做的菜，它就一步步提示你该做什么——什么时候下锅、火候怎么调、下一步加什么料。与此同时，抽油烟机不需要你去拨档位，它自己识别油烟浓度和油温，自动调整吸力，油温过高时还会主动提醒，替你把住一道健康关口。
这套组合放在一起，厨房这件事的性质变了。以前你是在操作一套设备，现在更像是有个助手在旁边跟你一起做饭。
冰箱的演变更能说明这种变化的轨迹。
最初的冰箱是纯粹的机械与电子元器件的组合——压缩机、毛细管、冷凝器、蒸发器，它的全部使命就是制冷。第一代AI冰箱开始有了食材识别，能记录你放进去了什么，自动推算保质期。
再往后，识别的食材种类越来越多，还能根据现有食材设计菜谱。从存东西，到认识东西，到帮你用好东西——冰箱用了几十年，才一步步从一个冷柜，长成了一个真正懂你家厨房的管家。
海信的洗衣机同样让人印象深刻。
你往滚筒里丢衣服，它自己识别衣物材质，判断该用什么方式洗——羊毛衫、牛仔裤、真丝衬衫，各有各的处理方式，不需要你去翻标签、选模式。那些你一直默默承担的隐性决策——这件能不能机洗、深色浅色能不能混、水温该调多少——就这样被悄悄接走了。
空调行业，这样的故事自然也在发生。
语音控制已经是国产品牌的标配，几乎每个展台都在演示，这说明交互门槛的降低已经不是差异化，而是入场券。真正值得关注的是风随人动这类技术——空调能感知到人在房间里的位置和状态，出风方向和温度随之调整。家里两个人，一个怕冷一个怕热，以前是每天的拉锯战，现在这件事可以交给空调自己去协调。
把这些场景放在一起看，有一条暗线贯穿其中：以前你必须告诉这些机器该做什么，现在它们开始自己判断该做什么。这个转变听起来微小，但对使用者来说，感受到的是生活里一块一块隐性负担的悄然卸下。
这也是为什么家电AI的好坏，不该用功能数量来衡量，而该用一个更简单的标准：它有没有让你少操一份心。
这种变化，在AWE的展厅里有一个最直观的对照。
当国产品牌们几乎无一例外地把AI摆在展台最显眼的位置时，博世、西屋、日立这些传统欧美日系巨头的展台，却显得格外安静。
惠而浦的洗衣机，依旧是传统的交互界面；日立的冰箱，主打卖点还是“大容量”“肆意囤货”。
这，多少有点令人唏嘘了。
要知道，过去几十年，家电行业的竞争优势高度集中在精密制造——严苛的工艺标准、成熟的供应链体系、几十年积累的品控经验，这是欧美日系品牌的主场，也是中国厂商长期追赶的方向。但AI是一个完全不同的赛道，它的竞争要素是数据、算法、快速迭代和生态整合。
所以，某种程度上来说，AI对于中国家电的意义，就好比新能源对中国汽车行业的意义——这是属于我们的翻身仗。
当然，也有例外，不是所有外企都玩不转AI的。
松下的展台上，一台冰箱用非常直观的方式展示着松下的技术实力。我从冰箱里拿出不同食材，它一一能给准确识别——可见日本人也是对自己的技术挺有信心的。
LG的动作则更为激进，不仅跟中国企业一样做了智能家居全家桶、用手机控制全屋家电，还与微软合作开发了智能控制终端，是这次展会上最接近中国厂商气质的外资品牌。
只可惜，这毕竟还是少数。
更多欧美日系品牌的展台，依然安静地停留在硬件时代的叙事里。博世的壁挂炉，还在延续万年不变的操作逻辑，依旧是万年不变的按键，只是多了块稍大些的屏幕，与此同时，海尔的壁挂炉则有更简单直观的界面。
没错，这种外观上的差异说明不了什么技术差距，但却足够反映出两家企业对待用户的心态。
博世以为人人都是工程师，以为所有人都愿意一板一眼按照规程操作。海尔则把消费者看作普通人，相信人的本能，坚持用最简单的方式呈现。
同一个展厅，几个平行世界并排而立——这本身就是这个行业正在经历的撕裂时刻最真实的写照。
在精密制造的时代，中国厂商用了几十年去追赶；而在AI家电的赛道上，这一次，中国厂商卡位更早，格局正在被重新洗牌。
所以，如果用一句话来归纳AI家电的价值，我的答案是：让家电从工具变成代理人。
工具是被动的，它等你发号施令。代理人是主动的，它理解你的处境，替你做判断，帮你解决那些你甚至没有意识到自己在承担的麻烦——冰箱帮你管理食材、规划菜谱，洗衣机帮你判断衣物该怎么洗，空调帮你在家人之间协调温度——这些事情以前都压在你身上，只是因为太日常、太细碎，你从来没把它们当成“问题”。
但它们确实是问题。
AI要做的，就是把这些问题悄悄接走。
这里有一条家电AI必须坚守的铁律：一个好的AI，不能增加用户的注意力投入。
汽车的智能化可以很显眼——你能看到它在识别车道、预警障碍，这种可见性反而建立了信任。
但家电则不同，它本来就活在你注意力的边缘。一台不停弹通知告诉你“我刚调整了温度”的空调，一个冰箱门上塞满信息的大屏幕，本质上都是在用科技感制造新的负担。
真正好的家电AI，是结果可见、过程隐形的——你感受到的只是生活顺了一点、轻了一点，至于背后发生了什么，你不需要知道。
所以衡量家电AI价值的标准，从来不是功能有多少，而是它让你少操了多少心。
AI正在重塑家电行业的竞争格局
AI对家电行业的冲击，远远不只停留在产品层面，它正在从根本上改写这个行业的竞争逻辑。
先说生态——AI家电有一个必然的趋势：“全家桶”化。
当你的冰箱开始记录你的饮食习惯，空调开始理解你的睡眠规律，洗衣机开始熟悉你的衣物偏好，这些数据和认知会慢慢沉淀在同一个品牌的生态体系里。换品牌，意味着这一切从零开始——一个全新的、对你一无所知的系统，需要重新花几个月甚至更长的时间来了解你。
这种迁移成本，会让用户的品牌决策变得比以往任何时候都更慎重。
这和苹果生态的锁定逻辑如出一辙。一旦你的照片、联系人、使用习惯都沉淀在苹果的体系里，换安卓的代价就不只是换一部手机，而是重建一套生活方式。
AI家电正在走向同样的逻辑——只不过沉淀的不是你的数字资产，而是对你这个人、你这个家庭更深层的理解。
对厂商而言，这固然是极强的护城河，但获得这条护城河的前提，是你得先让用户选你作为第一台。
这意味着入口之争将比现在激烈得多——谁能在用户第一次装修、第一次置业、第一次组建家庭的时候拿下那个关键决策，谁就有机会把这个用户留十年、二十年。家电行业的营销战场，将从卖场货架迁移到更前端的生活场景里。
这种护城河一旦形成，商业模式也会随之改变——这不是两件独立的事，而是同一件事的两面。
当用户被深度绑定在一个生态里，厂商和用户之间的关系就不再是一次性的买卖，而是一种长期的服务关系。用户留下来了，厂商才有理由、也有动力持续投入——软件迭代、模型更新、个性化调优，这些以前不存在的服务，现在既是维系用户的必要成本，也是创造持续收入的新通道。
于是乎，订阅制和服务化也就成了顺理成章的方向，但更值得关注的变化发生在售后环节。以前售后是负担，修好了事；以后售后是入口，是厂商持续触达用户、持续提供价值、持续创造收入的通道。谁的服务响应更快、迭代更勤、体验更好，谁就能在用户的整个生命周期里持续受益。售后从成本变成收入，这是AI时代家电行业商业模式最根本的一次转变。
这种模式对企业价值体系的意义是根本性的。
传统家电的收入是“一锤子买卖”——产品卖出去，交易结束，下一笔收入要等用户五年后换机。
但订阅制和服务化改变了这个节奏，用户变成了持续产生现金流的资产，而不是一次性的销售数字。财务模型的改变，会直接反映在企业的估值上——可预期的、持续增长的经常性收入，在资本市场享有远比硬件销售更高的定价溢价。这也是为什么软件和服务收入占比，正在成为科技公司估值的核心指标之一。
更深远的价值，则在于数据。
每一台在用的AI家电，都是一个持续运转的数据采集终端。用户的生活习惯、家庭结构、消费偏好，这些数据随着时间积累，会让厂商对用户的理解越来越深、越来越准。这种理解反过来又能优化产品、提升服务、降低用户流失——形成一个自我强化的正向循环。规模越大，数据越多，模型越准，服务越好，用户越难离开。
这才是AI时代家电企业真正的护城河——不是某一项技术专利，不是某一款爆品，而是一个随时间不断加深的、关于千万个家庭的集体理解。
沿着这个方向再往前想，家电行业的产品形态本身也可能发生根本性的变化。
今天我们买一台空调，它的能力在出厂那一刻就已经固定了。但如果AI是核心竞争力，软件才是真正的产品，那硬件就只是一个载体——就像手机一样，同样的芯片，可以有标准版、Pro版、Ultra版，差异不在硬件配置，而在软件能力的开放程度。一台冰箱，基础版帮你识别食材、提醒过期；Pro版帮你规划每周菜谱、自动生成购物清单；Ultra版甚至能结合你的健康数据，给出饮食建议。你买的不只是一台冰箱，而是一个服务等级。
OTA也是迟早的事。
手机和汽车早就证明了，硬件可以通过软件升级焕发新生，家电没有理由是例外——你今天买的空调，明年可能通过一次推送，就获得了全新的个性化调节能力。产品的生命周期将被大幅拉长，用户和品牌之间的关系，也将因此变得更紧密、更持久。对企业而言，这意味着一台卖出去的家电，不再是一笔结清的买卖，而是一个持续产生价值的长期资产。
每一次OTA推送，都是一次和用户重新建立连接的机会；每一个新功能的上线，都可能成为新的付费节点。硬件的一次性收入，正在被软件的持续性收入所补充甚至替代。更重要的是，用户用得越久、更新越多，迁移成本就越高，品牌粘性就越强——这是一个对厂商极为有利的正向飞轮。
这不是遥远的未来。智能手机用了不到十年完成了这个转变，智能汽车正在经历同样的过程。家电，很可能是下一个。
结语：从房住不炒到AI家电
还有一个更宏观的背景值得放进来。
中国房地产行业的野蛮增长期已经过去，“房住不炒”的基调让房子的投资色彩越来越淡。房子正在从一个用来确保资产增值的投资品，变成一种和生活品质直接相关的消费品。
这个逻辑的转变意味着什么？意味着人们买房时的决策权重，会从“这套房子将来能涨多少”，慢慢转向“住在这里，我的生活会有多好”。
这给科技企业和家电企业打开了一扇新的门。
当房子的核心价值是居住体验而不是资产增值，开发商就有了全新的卖点需求——而智能家居、AI家电恰恰是提升居住体验最直接的载体。
届时，家电企业的战场将从零售终端延伸到楼盘开盘现场。谁先拿下开发商，谁就先拿下了一批还没入住、就已经被绑定的用户。
因此，家电行业的未来5到10年，故事将从冷冰冰的机械性能，变成更有温度的科技理想。这个转变的核心，不是把更多功能塞进一台机器，而是重新理解人与家电的关系——让家电真正理解你的处境，替你承担那些你一直默默承担的负担，在你不需要注意它的时候，把你的生活照顾得更好。
这是一个足够大的命题，也是一个足够难的命题。大多数今天的尝试，可能都只是通往正确答案路上的必要试错。但可以确定的是：当某款产品真正做到了这件事，用户一定愿意为它支付溢价。
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